ИНВЕСТИЦИИ ПРОТИВ ИНФЛЯЦИИ.

6 июля 2012, 10:13
Финансовый консультант.
0
379

Не так страшен черт, как его малюют; не так страшна инфляция, как нам ее преподносят.

ДВА ИНСТИНКТА.

Как мы уже говорили ранее, в большой степени нами управляют два основных инстинкта – сохранения жизни и продолжения рода. Оба они основные и базовые, но если первый направлен на то, чтобы законсервировать, сохранить существующее положение вещей, то второй подталкивает нас к постоянному движению и непрерывному развитию.

 

Графически, инстинкт самосохранения можно представить в виде горизонтальной прямой линии, а инстинкт саморазвития – в виде направленной вверх волнообразной кривой. Честно говоря, волна, колебательный процесс – это основополагающий принцип существования всего сущего, от элементарной частицы, до живой клетки, общественных процессов и самой Вселенной. Поэтому именно он является наиболее естественным, гармоничным и отвечающим всем мировым законам, именно на него и стоит ориентироваться каждому из нас в нашей повседневной жизни. А прямая линия – это остановка развития, застой, стагнация, загнивание и в конечном итоге гибель всего живого. Наглядный пример – кривая сердечных ритмов на экране кардиографа: есть кривая, есть и жизнь; остановилась жизнь, и кривая стала прямой.

 

С нашей психологией – то же самое. Если мы нормально воспринимаем и внутренне принимаем взлеты и падения, победы и поражения, чередование черных и белых полос в жизни, она развивается. Если мы страшимся перемен, боимся рисковать, предпочитаем синицу в руках журавлю в небе, стараемся сохранить достигнутый уровень комфорта, рано или поздно он заканчивается.

 

Кому-то из окружающих выгоден первый способ нашего поведения, а кому-то – второй; одни подталкивают нас к стабильности, другие – к дестабилизации.

 

Чужая стабильность хороша своей предсказуемостью; на ней хорошо строить собственные планы и контролировать собственные денежные потоки. Это, например, делают банки. Свой бизнес они раскачивают на рыночных волнах, а клиентам предлагают стабильные и понятные депозитные программы в виде слегка направленной вверх прямой линии и менее понятные, но столь же стабильные кредитные программы, где прямая линия имеет противоположный наклон.

 

 Устроившись на работу по найму, эти клиенты также предпочитают стабильную, чуть-чуть возрастающую со временем зарплату, а от сдельной работы за процент от дохода чаще отказываются. Иной работодатель и хотел бы поступить наоборот, но с психологией большинства ему не совладать; приходится выискивать более активное меньшинство.

 

Это активное меньшинство и способно стать грамотными инвесторами. Остальные, видимо никогда не изменят свою психологию банковского вкладчика. А может и изменят, если захотят; этого я пока не знаю. Знаю лишь, что моего примера и влияния для этого маловато. Но это не повод отказываться от новых попыток, которые я время от времени повторяю, находя каждый раз новые аргументы и образы.

 

 Когда-то я рассказывал, как коньковый ход произвел настоящую революцию в лыжном спорте. В привычную для нас логику, где прямой путь всегда короче извилистого, он не укладывался, но результаты все сказали сами за себя. Хотя и удивительно, почему не укладывался, ведь в параллельном конькобежном спорте никто и никогда не двигался по прямой; там основой стремительного движения вперед всегда были колебания. Другой образ – это парусник, движущийся против ветра. По той же привычной для нас логике, это невозможно, но нашлись моряки, которые придумали движение галсами и встречный ветер побороли.

 

Инфляция – такой же встречный ветер для наших сбережений; она уверенно и успешно препятствует их росту и нашему богатству. Как с ней бороться? Да с помощью тех же колебаний, которые в данном случае даже не надо создавать; достаточно разумно использовать естественные волнообразные движения финансовых рынков, - точно так, как грамотные капитаны парусников используют естественные направления ветров, дующих не всегда в нужном им направлении. Таблица из прошлого материала наглядно этот процесс демонстрирует.

 

 

Месяц

Текущая

стоимость единицы актива

(грн.)

                Вкладчик

              Инвестор

Размер вложения

(грн.)

Размер

актива

(ед.)

Цена актива

(грн.)

Размер вложения

(грн.)

Размер актива

(ед.)

Цена

актива

(грн.)

      1

      2

     3

    4

    5

      6

    7

     8

январь

1,0

1200

1200

1200

100

100

100

февраль

0,9

0

1200

1080

100

211

190

март

0,8

0

1200

960

100

336

270

апрель

0,7

0

1200

840

100

479

335

май

0,6

0

1200

720

100

646

388

июнь

0,5

0

1200

600

100

846

423

июль

0,5

0

1200

600

100

1046

523

август

0,6

0

1200

720

100

1213

728

сентябрь

0,7

0

1200

840

100

1356

949

октябрь

0,8

0

1200

960

100

1481

1185

ноябрь

0,9

0

1200

1080

100

1592

1433

декабрь

1,0

0

1200

1200

100

1692

1692

 

Посмотрите на второй столбец. Это – пример рыночных волн. Прошлые колебания мы можем оценить и просчитать, а будущие никому не известны. Не известны, и не надо; для нас главное – понимать, что прямой линии здесь никогда не будет. Никогда не будет постоянного роста, как никогда не будет и постоянного падения; будут лишь колебания неизвестной опять же  частоты.

 

И в этой ситуации все зависит от нашего горизонта инвестирования, - того промежутка времени, в течение которого мы согласны деньги из нашей инвестиции не забирать. Вот почему с этим показателем желательно определиться в самом начале пути. К сожалению, по причине той же психологии, почти никто этого не делает. Аналогично, мало кто по-настоящему свои вложения диверсифицирует, то есть распределяет по разным инструментам.

 

Человек с психологией банковского вкладчика выбирает вариант с самым высоким процентом и направляет туда, если не все, то большую часть своих денег. Ему трудно или даже невозможно понять, как можно согласиться на инвестиционное предложение с 10% годовых при наличии другого предложения с 15% годовых. Если же доходность предлагаемой инвестиции вовсе не определена и никак не гарантирована, то его удивлению и возмущению нет предела: как можно обращаться к таким умным людям, как он, с подобными глупостями?

 

Касательно ума – это чистая правда; такие люди действительно умные. Когда-то Максим Горький, сравнивая пингвина с буревестником, называл его глупым, но сейчас я далек от таких сравнений; пингвин не глупый, просто он летать не умеет. И, вспоминая замечательный грузинский мультфильм, в котором крокодил высидел из яйца птенца и под его влиянием научился летать, я понимаю, что характер ума это не догма, его тоже можно изменить, если отбросить стереотипы ущербного воспитания и посмотреть на мир другими глазами. Но для этого надо захотеть меняться, надо захотеть преодолеть инстинкт самосохранения и увидеть смысл в развитии и изменении.

Надо ли стараться? Я думаю, что надо, но соглашаюсь, что каждый должен решить эту задачу для себя сам.

 

Сумевший изменить свою психологию грамотный инвестор имеет еще несколько способов противодействия встречному ветру инфляции. Один из них представлен во второй таблице. Пусть годовая инфляция составляет 12%. Для простоты расчетов примем, что каждый месяц цены вырастают на 1% по сравнению с январскими. Параллельно с инфляцией станем так же увеличивать свой инвестиционный взнос (колонка 6). В результате, переплатили 66 гривен, а получили 91 гривну. Думаете, 25 гривен это мало? Нет не мало, это целых 38%.

 

 

Месяц

Текущая

стоимость единицы актива

(грн.)

Начинающий инвестор

Грамотный инвестор

Размер вложения

(грн.)

Размер

актива

(ед.)

Цена актива

(грн.)

Размер вложения

(грн.)

Размер актива

(ед.)

Цена

актива

(грн.)

      1

      2

     3

    4

    5

      6

    7

     8

январь

1,0

100

100

100

100

100

100

февраль

0,9

100

211

190

101

212

191

март

0,8

100

336

270

102

340

272

апрель

0,7

100

479

335

103

487

341

Май

0,6

100

646

388

104

660

396

июнь

0,5

100

846

423

105

870

435

июль

0,5

100

1046

523

106

1082

541

август

0,6

100

1213

728

107

1260

756

сентябрь

0,7

100

1356

949

108

1414

990

октябрь

0,8

100

1481

1185

109

1550

1240

ноябрь

0,9

100

1592

1433

110

1672

1505

декабрь

1,0

100

1692

1692

111

1783

1783

 

Еще один способ – это выбор инвестиций с учетом правильного использование налогового законодательства. Так инвестирование в негосударственный пенсионный фонд, позволило бы получить дополнительно 190 гривен, а общий результат вырос бы до 1973 гривен. И это даже не 56% годовых, как кажется вначале. Сколько же? Попробуйте посчитать сами или дождитесь продолжения.

 

Рубрика "Я - Корреспондент" является площадкой свободной журналистики и не модерируется редакцией. Пользователи самостоятельно загружают свои материалы на сайт. Редакция не разделяет позицию блогеров и не отвечает за достоверность изложенных ими фактов.
РАЗДЕЛ: Пользователи
Если вы заметили ошибку, выделите необходимый текст и нажмите Ctrl+Enter, чтобы сообщить об этом редакции.